Goodtech ASA inngikk den 23. august 2010 en avtale 
med El & Industrimontage Tannergård AB og Olle 
Backman om kjøp av 59,28 % av aksjene i det svenske 
selskapet E&I Intressenter AB ("E&I"). Goodtech har i 
styremøte også vedtatt å rette et tilbud om erverv av 
resterende aksjer i E&I ("Tilbudet") mot samtlige av 
de øvrige aksjonærene i E&I 
("Minoritetsaksjonærene"). Vederlaget for erverv av 
aksjer i E&I skal gjøres opp ved utstedelse av 
6.510,60 nye aksjer i Goodtech for hver E&I aksje. 
Dersom Goodtech overtar 100 % av aksjene i E&I vil 
dette innebære en utstedelse av totalt 162.765.032 
aksjer, som basert på Goodtech-aksjens sluttkurs 20. 
august 2010 innebærer et samlet vederlag tilsvarende 
NOK 341.806.567 beregnet i henhold til totalt antall 
aksjer i E&I på tidspunktet for Avtalen.

Kjøpet av E&I er basert på en forutsetning om at 
Goodtech og E&I er likeverdige selskaper, og dersom 
Goodtech blir eier av 100 % av aksjene i E&I, vil 
Tannergård, Backman og Minoritetsaksjonærene samlet 
eie 50 % av aksjene i Goodtech på fullt utvannet 
basis. Det nye selskapet vil beholde Goodtech-navnet, 
og vil ha sitt hovedkontor i Oslo. Med over 1.400 
ansatte og om lag NOK 1,8 milliarder i omsetning vil 
Goodtech bli en betydelig nordisk leverandør og 
entreprenør innen elektroteknikk, automasjon og miljø-
 og indutriteknikk. 

"Goodtech og E&I er komplementære virksomheter med 
lik forretningskultur og passer svært godt sammen 
strategisk. Goodtechs brede kompetanse innen 
engineering og automasjon, kombinert med E&Is lange 
erfaring med store prosjekter og solide kompetanse 
innen elektroleveranser, gir grunnlag for videre 
vekst", sier Vidar Låte, konsernsjef i Goodtech. 

Goodtech vil etter gjennomføring av transaksjonen få 
et bredere produkt- og tjenestespekter og større 
gjennomføringsevne, særlig i forbindelse med større 
prosjekter og totalentrepriser. Selskapet vil være 
bedre posisjonert til å ta en større del av 
forventede investeringer i offentlig og privat 
sektor, spesielt når det gjelder miljøteknologi, 
modernisering og oppgradering av dagens 
energisystemer og infrastruktur, samt effektivisering 
og økt konkurransekraft i industrien.

Vederlaget er fremforhandlet mellom styret i Goodtech 
og hovedeierne i E&I.  Det har i prosessen blitt 
gjennomført en juridisk og finansiell due diligence 
av både Goodtech og E&I.

Utstedelse av vederlagsaksjer i Goodtech vil innebære 
en aksjekapitalforhøyelse på inntil NOK 
32.553.006,40, fra NOK 32.553.006,40 inntil NOK 
65.106.012,80, ved utstedelse av maksimalt 
162.765.032 nye aksjer i Goodtech, hver med pålydende 
verdi NOK 0,20,-. 

Gjennomføring av transaksjonen er betinget av 
oppfyllelse eller frafallelse av standard og 
markedsmessige vilkår for oppkjøp. Goodtech har blant 
annet stilt som betingelse for gjennomføring at 
selskapet samlet får aksept for salg fra aksjonærer 
som representerer minst 95 % av alle utestående 
aksjer i E&I. Goodtech kan velge å fravike 
akseptgraden. Videre er utstedelse av vederlagsaksjer 
i Goodtech betinget av nødvendige 
selskapsbeslutninger i Goodtech, herunder vedtak i 
generalforsamling om kapitalforhøyelse rettet mot 
selgende aksjonærer i E&I.

I henhold til Avtalen, og av hensyn til fastsettelse 
av bytteforholdet mellom Goodtech-aksjer og E&I-
aksjer, har Goodtech også stilt som betingelse at det 
besluttes utdeling av et ekstraordinært utbytte på 
NOK 0,15 pr. aksje. Utbyttet skal tilfalle de som er 
aksjonærer i Goodtech før gjennomføring av 
transaksjonen. Styret vedtok 23. august 2010 å fremme 
slik forslag som nevnt ovenfor for den ekstraordinære 
generalforsamlingen som også skal vedta 
kapitalforhøyelsen rettet mot selgerne. Goodtech-
aksjen vil handles inklusiv rett til utbytte til og 
med dato for generalforsamling, og eksklusiv rett til 
utbytte fra og med første børsdag etter beslutning om 
utbytte er truffet av generalforsamlingen.


Transaksjonen antas ikke å kreve godkjennelse fra 
relevante konkurransemyndigheter, og er ikke betinget 
av finansieringsforbehold (med unntak av nødvendige 
selskapsbeslutninger som nevnt ovenfor) da oppgjøret 
skal skje i form av aksjer.  

Dersom Goodtech oppnår en eierandel på over 90 % av 
aksjene i E&I etter Tilbudet kan Goodtech velge å 
gjennomføre en tvangsinnløsning av eventuelle 
resterende aksjeeiere i E&I i henhold til svensk lov.

Prospektet med angivelse av de nærmere detaljer om 
Tilbudet er forventet å bli offentliggjort og 
distribuert til alle E&I aksjonærer på eller rundt 
10. september 2010, forutsatt gjennomført kontroll og 
godkjennelse av Finanstilsynet. Tilbudsperioden for 
Tilbudet er forventet å løpe fra og med 14. september 
2010, til og med 29. september 2010. Tilbudsperioden 
kan endres, herunder forlenges, av Goodtech. 

Kapitalforhøyelse for utstedelse av vederlagsaksjer 
og beslutning om utbytte vil bli foreslått vedtatt på 
ekstraordinær generalforsamling i Goodtech som er 
planlagt avholdt 30. september 2010. Gjennomføring av 
transaksjonen ved levering av Goodtech-aksjer til 
selgende E&I aksjonærer vil finne sted så snart som 
mulig etter avholdelse av ekstraordinær 
generalforsamling som vedtar kapitalforhøyelsen og 
utstedelse av vederlagsaksjer i Goodtech. 

Goodtech vil offentliggjøre opplysninger om 
transaksjonen i henhold til verdipapirhandelloven og 
løpende forpliktelser for børsnoterte selskaper.

Om E&I-konsernet
E&I eier 100 % av aksjene i El & Industrimontage 
Svenska AB, som er blant Sveriges mest komplette 
leverandør av el- og prosessmontasje med en omsetning 
på om lag SEK 1,5 milliarder og over 1 050 ansatte. 
Konsernet leverer kvalifiserte tekniske løsninger 
innen automasjon, el-installasjon og elkraftteknikk, 
samt service og vedlikehold til industri og offentlig 
sektor. E&I konsernet er et av de raskest voksende 
konsern i Sverige innen bransjesegmentet tekniske 
installasjoner.

Styret i E&I består av Rolf Tannergård (styrets 
leder), Liselott Fröstad, Sune Natanaelsson, Göran 
Träff, Bengt Stillström, Göran Hänström, Åsa 
Otterlund, Oswaldo Chamorro, Christina Ericsson 
(ansatterepresentant) og Gunnar Söderblom 
(ansatterepresentant). Ledelsen i E&I består av Olle 
Backman (konsernsjef), Lars Wikman (vise-
konsernsjef), Per Erik Heikka, (økonomisjef), Ann 
Mari Waldell (informasjonssjef) og Leif Jonsson 
(innkjøpssjef).

Nøkkeltall i henhold til E&Is årsregnskap 
(konserntall): 

MSEK	        Q2 2010	2009	2008	2007*
Driftsinntekter	704	1308	1274	1117
Driftsresultat 
(EBIT):	        17	35	38	40
Resultat etter 
skatt (Net 
income):	14	15      12	29
Totalkapital:	553	649	603	154
Egenkapital:	69	61	45	434
						
				
Tallene er utarbeidet i henhold til svenske 
regnskapsprinsipper. Q2-2010 tallene er ikke 
reviderte. 

*2007-tallene er ikke-reviderte proforma tall, 
grunnet at E&I konsernet først ble etablert 30. juni 
2007.

E&I har en ordrereserve på MSEK 865 pr 30.06.10. E&I 
har inngått kontrakt på MSEK 400 for Norra Länken 
(Stockholm).  Denne ligger ikke inne i ordrereserven, 
men forventes inn i Q3, avhengig av 
overklagingsprosessen.

E&I eier 49,7 % av installasjonskonsernet Delt Data 
El & Tele AB i Umeå. Konsernets omsetning på om lag 
MSEK 140 konsolideres ikke inn i E&Is regnskaper

E&I sitt datterselskap, El & Industrimontage Svenska 
AB, eier fra tidligere 500 000 aksjer i Goodtech.

Betydning av transaksjonen for Goodtech
Som følge av endringer i aksjonærstrukturen er det 
forventet at det vil komme endringer i Goodtechs 
styresammensetning. El & Industrimontage Tannergård 
AB, eid av Rolf Tannergård, vil bli den største 
aksjonæren i Goodtech med en eierandel på 26,5 %. 
Holmen Industri Invest 1 AS blir nest størst med 22,1 
%. Det er forventet at ny styreleder i Goodtech blir 
Rolf Tannergård, gründer og dagens styreleder i E&I. 
Nåværede konsernsjef i Goodtech, Vidar Låte, blir 
sittende som konsernsjef.

Goodtech vil ved gjennomføring av transaksjonen ha 
over 1400 medarbeidere fordelt på et 40-talls 
lokasjoner i Sverige, Norge og Finland. For å 
maksimere synergieffektene som ligger i 
kompetanseutveksling og kryss-salg til eksisterende 
kundebase vil selskapet bli organisert i fire nye 
forretningsområder på tvers av landegrensene:
 
-	Projects & Services vil levere totale elektro-
 og automatiseringsprosjekter og skal være en 
løsningsleverandør fra forprosjekt til drift og 
vedlikehold.
-	Solutions vil levere produksjonslinjer, 
maskiner og logistikkløsninger.
-	Environment vil levere miljøteknologi og vann-
 og avløpsrenseanlegg.
-	Products vil distribuere automatiserings- og 
elektroprodukter i det skandinaviske markedet.

* * * *

Fondsfinans ASA er engasjert som tilrettelegger og 
finansiell rådgiver for Goodtech i transaksjonen.

For ytterligere informasjon, kontakt:
Vidar Låte, 
Konsernsjef,
Goodtech ASA, 
Tel. +47 815 68 600,
mob. +47 90 13 93 88, 

* * * *

Goodtech ASA er et norsk teknologi- og 
ingeniørkonsern som er notert på Oslo Børs. Selskapet 
leverer løsninger til industri og offentlig 
forvaltning, miljøprosjekter innenfor vann, avløp og 
energigjenvinning, samt tilhørende produkter og 
produktteknologier. Konsernet representerer flere 
internasjonale produsenter og deres produkter i det 
nordiske markedet. 
Goodtech har over 350 ansatte fordelt på flere 
geografiske regioner i Norden. Hovedtyngden av de 
ansatte er ingeniører og tekniske spesialister som 
gir konsernet en betydelig gjennomføringsevne i sine 
prosjekter.

Denne opplysningen er informasjonspliktig etter 
verdipapirhandelloven § 5-12.