Rettet egenkapitalbevisemisjon i forbindelse med
refinansiering av fondsobligasjon utstedt til Statens
finansfond, splitt av egenkapitalbevis i forholdet
1:2 og endring av pålydende (endringen av pålydende
påvirker ikke eierandelskapitalen/eierbrøken)
Det vises til børsmelding av 5. mars 2010 om mulig
refinansiering av fondsobligasjon utstedt til Statens
finansfond.
Styret i Sparebanken Vest planlegger å gjennomføre en
rettet egenkapitalbevisemisjon på NOK 400 - 600
millioner. Bestillingskursen i den rettede emisjonen
er fastsatt til NOK 90 per egenkapitalbevis (NOK 45
etter splitt av egenkapitalbevis i forholdet 1:2 som
nærmere beskrevet nedenfor). Det er innhentet
bindende forhåndstilsagn om tegning i den rettede
emisjonen fra større eksisterende
egenkapitalbeviseiere samt institusjonelle norske
investorer i størrelsesorden NOK 500 millioner.
Bestillingsperioden i den rettede emisjonen vil vare
til kl. 09.00 tirsdag 20. april 2010. Minste
bestillingsbeløp i den rettede emisjonen er NOK
450.000. Sparebanken Vest forbeholder seg retten til
å avkorte eller forlenge bestillingsperioden.
Resultatet av den rettede emisjonen vil bli
offentliggjort i egen børsmelding etter at
bestillingsperioden er avsluttet.
Det legges opp til en etterfølgende emisjon på inntil
NOK 150 millioner rettet mot egenkapitalbeviseiere
per 19. april 2010 som ikke deltok i den rettede
emisjonen ("reparasjonsemisjon"). Videre legges det
opp til en emisjon mot ansatte og tillitsvalgte i
Sparebanken Vest på inntil NOK 30 millioner.
Nettoprovenyene fra emisjonene vil anvendes til
delvis innfrielse av fondsobligasjon utstedt til
Statens finansfond på totalt NOK 960 millioner.
Resterende del av innfrielsesbeløpet er planlagt
finansiert ved utstedelse av fondsobligasjoner i det
ordinære markedet i løpet av 2010.
Sparebanken Vest har engasjert ABG Sundal Collier
ASA, Fondsfinans ASA og Norne Securities AS som
tilretteleggere for emisjonene.
Rettet emisjon
Minste bestillingsbeløp i den rettede emisjonen vil
være NOK 450 000.
Reparasjonsemisjon
Det legges opp til en påfølgende emisjon på inntil
NOK 150 millioner til samme tegningskurs som for den
rettede emisjonen. Det foreslås at styret samtidig
gis fullmakt til å øke rammen til NOK 215 millioner.
Emisjonen vil rettes mot egenkapitalbeviseiere per
19. april 2010 som ikke deltok i den rettede
emisjonen. Tegningsperioden for reparasjonsemisjonen
forventes å være ultimo mai/primo juni 2010.
Emisjon mot ansatte/tillitsvalgte
Det legges opp til en rettet emisjon på inntil NOK 30
millioner mot ansatte og tillitsvalgte i Sparebanken
Vest, til samme tegningskurs som for den rettede
emisjonen nevnt ovenfor. Tegningsperioden vil være
sammenfallende med tegningsperioden for
reparasjonsemisjonen. Eventuelle andre betingelser
for emisjonen rettet mot ansatte og tillitsvalgte vil
bli besluttet av styret forut for start av
tegningsperioden.
Splitt av egenkapitalbeviset i forholdet 1:2 og
endring av pålydende
Styret i Sparebanken Vest planlegger å foreslå for
representantskapsmøtet en splitt av
egenkapitalbeviset i forholdet 1:2 som innebærer en
endring av pålydende til NOK 50. Styret i Sparebanken
Vest planlegger videre å foreslå overføring av
eierandelskapital til overkursfondet gjennom endring
av egenkapitalbeviskapitalen fra NOK 398 410 800 til
NOK 199 205 400 gjennom endring av pålydende per
egenkapitalbevis fra NOK 50 til NOK 25.
Prospekt
Det vil bli utarbeidet prospekt med detaljert
beskrivelse av emisjonene. Prospektet forventes
offentliggjort medio mai, etter at de ekstraordinære
representantskapsmøtene som skal behandle de
planlagte emisjonene er avholdt. De nye
egenkapitalbevisene utstedt i forbindelse med den
rettede emisjonen vil tas opp til notering på Oslo
Børs etter at nødvendig godkjennelse er mottatt fra
Finanstilsynet og Statens finansfond, prospekt er
godkjent og offentliggjort, samt at
kapitalforhøyelsen for den rettede emisjonen er
registrert i Foretaksregisteret.
Betingelser for gjennomføring av emisjonene
Gjennomføring av emisjonene er betinget av nødvendige
vedtak i ekstraordinære representantskapsmøter som
forventes avholdt medio mai, samt godkjennelse fra
Finanstilsynet og Statens finansfond på vilkår som er
tilfredsstillende for Bankens styre.
Tegningssted for den rettede emisjonen vil være:
ABG Sundal Collier Norge ASA, adresse: Postboks 1444
Vika, 0115 Oslo. Telefon: 22 01 60 00.
Fondsfinans ASA, adresse: Postboks 1782 Vika, 0122
Oslo. Telefon: 23 11 30 00.
Norne Securities AS, adresse: Postboks 622, 5807
Bergen. Telefon: 55 55 91 30
Kontaktpersoner:
Jan Erik Kjerpeseth, Viseadministrerende Direktør
tlf. +47 951 98 430
Benedicte Schilbred Fasmer, Divisjonsdirektør
Kapitalmarked
tlf +47 950 60 034
ANSVARSBEGRENSNING VIKTIG INFORMASJON
Dette skriftlige materialet er ikke til distribusjon
i USA, Canada, Australia, Hong Kong eller Japan.
Informasjon inkludert heri utgjør ikke tilbud om kjøp
av verdipapirer i USA, Canada, Australia, Hong Kong
eller Japan.
Verdipapiret kan ikke tilbys eller selges i USA med
mindre de er registrert under gjeldende rett, eller
unntatt for slik registrering. Sparebanken Vest har
ingen intensjoner om å registrere noen del av
tilbudet i USA eller til å gjennomføre et offentlig
tilbud om tegning av verdipapir i USA. Ingen penger,
verdipapir eller øvrige vederlag er anmodet og vil
ikke bli akseptert dersom sent som respons på
informasjonen inkludert her.
UTTALELSE VEDRØRENDE FREMTIDIGE FORHOLD
Dette dokumentet og annet materiale distribuert i
forbindelse med dette dokumentet kan inneholde
uttalelser vedrørende fremtidige forhold. Uttalelse
om fremtidige forhold er naturligvis usikre og fordi
de reflekterer Sparebanken Vest's nåværende
forventninger og forutsetninger om fremtidige
hendeler og omstendigheter som kan vise seg å være
feilaktig. En rekke vesentlige faktorer kan forårsake
at faktiske resultater og faktisk utvikling avviker
vesentlig fra de som er ytret eller underforstått av
uttalelser om fremtidige forhold, inkludert risiko og
usikkerhet som vil bli beskrevet i prospektet.
Opplysningene i denne meldingen er
informasjonspliktig etter verdipapirhandelloven § 5-
12.
